Банковский сектор России: проблемы и перспективы в условиях новых вызовов

Помулев А.А.1
1 Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации, Россия, Москва

Статья в журнале

Теневая экономика (РИНЦ, ВАК)
опубликовать статью | оформить подписку

Том 4, Номер 3 (Июль-сентябрь 2020)

Цитировать:
Помулев А.А. Банковский сектор России: проблемы и перспективы в условиях новых вызовов // Теневая экономика. – 2020. – Том 4. – № 3. – С. 127-138. – doi: 10.18334/tek.4.3.110831.

Эта статья проиндексирована РИНЦ, см. https://elibrary.ru/item.asp?id=44267986
Цитирований: 35 по состоянию на 07.12.2023

Аннотация:
В статье проанализировано текущее состояние, проблемы и перспективы банковского сектора в условиях пандемии. Рассмотрены основные итоги деятельности банковского сектора за первое полугодие 2020 года, прогнозы относительно итогов деятельности крупнейших банков страны. Автором сделано заключение о том, что состояние сектора нельзя было назвать удовлетворительным и до пандемии. Ситуация с COVID-19 только ухудшило ситуацию и обострило проблемы в экономике. Повышение доли наличных средств в экономике неизбежно приведет к повышению уровня теневых операций, что отразится на качестве активов банковской системы. Активы банковской системы в России работают не эффективно, что подтверждено корреляционно-регрессионным анализом взаимосвязи динамики объемов кредитования с ВВП страны. Рассмотрены причины сложившейся ситуации в банковском секторе, предложены варианты решения проблем.

Ключевые слова: коммерческий банк, эффективность банковского сектора, COVID-19, теневая экономика

JEL-классификация: G21, O17, O11



К сожалению, COVID-19 появился, когда мировая и российская экономики уже демонстрировали признаки замедления.

<Chart><ImageInfo Version="5.22.410.0" GUID="f2bb5824059b4e18af02323d617b569b" DsId="ZFEZ020" T1SubID="" Width="416" Height="302" Format="emf" ChartGroupUID="b9b76045-37ec-49fe-9b1f-67b106833689" GroupName="Pomulev" ChartName="WAGES Russia" ChartStyleName="Default White Background" GroupNameEncoded="Pomulev" ChartNameEncoded="WAGES+Russia" ChartStyleNameEncoded="Default+White+Background" ShortCode="" ChartOwner="ZFEZ020" TemplateId="" TemplateName="" TemplateNameEncoded="" EditionId="" EditionGenerationDate="" RefreshDate="06.06.2020 10:11:08" ExportChartsIn="CurrentSheet" ExportChartsTo="CurrentCell" ExportChartAs="OneBelowOther" SpecifiedCellRow="1" SpecifiedCellCol="1" NoofColumns="1" NoofChartPerPage="2" SpaceBetweenCharts="50" SpaceBetweenRowChart="50" Transparent="0" NoofRows="1" LeftMargin="0" RightMargin="0" TopMargin="0" FootMargin="0" Orientation="" FileNameTemplate="" ImageFileName="" ChartTitle="" DoStretch="" Pr="t" /></Chart>

Рисунок 1. Динамика ВВП России с 2004 года

Источник: составлено автором с использованием системы Refinitiv Datastream [10].

Снижение деловой активности вследствие ограничений, которые были введены из-за COVID-19, привело к снижению во втором квартале ВВП страны на 8,5% [8]. Пандемия как катализатор продемонстрировала слабые места экономики и финансовой системы. Усиление фискальной нагрузки государства дополнительно спровоцирует уход бизнеса в теневой сектор экономики.

Рост реальных располагаемых доходов населения замедлился (рис. 2).

<Chart><ImageInfo Version="5.22.410.0" GUID="4241ef8f7f0e463c99b8890c96683783" DsId="ZFEZ020" T1SubID="" Width="416" Height="302" Format="emf" ChartGroupUID="d4c8efd1-35b4-4b57-a2e1-d3903eb33bbb" GroupName="Pomulev" ChartName="PERSONAL INCOME United States" ChartStyleName="" GroupNameEncoded="Pomulev" ChartNameEncoded="PERSONAL+INCOME++United+States" ChartStyleNameEncoded="" ShortCode="" ChartOwner="ZFEZ020" TemplateId="" TemplateName="" TemplateNameEncoded="" EditionId="" EditionGenerationDate="" RefreshDate="06.06.2020 8:47:59" ExportChartsIn="CurrentSheet" ExportChartsTo="CurrentCell" ExportChartAs="OneBelowOther" SpecifiedCellRow="1" SpecifiedCellCol="1" NoofColumns="1" NoofChartPerPage="2" SpaceBetweenCharts="50" SpaceBetweenRowChart="50" Transparent="0" NoofRows="1" LeftMargin="0" RightMargin="0" TopMargin="0" FootMargin="0" Orientation="" FileNameTemplate="" ImageFileName="" ChartTitle="" DoStretch="" Pr="t" /></Chart>

Рисунок 2. Динамика РРД США с 1960 года

Источник: составлено автором с использованием системы Refinitiv Datastream [10].

<Chart><ImageInfo Version="5.22.410.0" GUID="a126df5cc44e418da65f098d445ebe30" DsId="ZFEZ020" T1SubID="" Width="416" Height="302" Format="emf" ChartGroupUID="b9b76045-37ec-49fe-9b1f-67b106833689" GroupName="Pomulev" ChartName="WAGES Russia" ChartStyleName="Default White Background" GroupNameEncoded="Pomulev" ChartNameEncoded="WAGES+Russia" ChartStyleNameEncoded="Default+White+Background" ShortCode="" ChartOwner="ZFEZ020" TemplateId="" TemplateName="" TemplateNameEncoded="" EditionId="" EditionGenerationDate="" RefreshDate="06.06.2020 9:06:58" ExportChartsIn="CurrentSheet" ExportChartsTo="CurrentCell" ExportChartAs="OneBelowOther" SpecifiedCellRow="1" SpecifiedCellCol="1" NoofColumns="1" NoofChartPerPage="2" SpaceBetweenCharts="50" SpaceBetweenRowChart="50" Transparent="0" NoofRows="1" LeftMargin="0" RightMargin="0" TopMargin="0" FootMargin="0" Orientation="" FileNameTemplate="" ImageFileName="" ChartTitle="" DoStretch="" Pr="t" /></Chart>

Рисунок 3. Динамика РРД России с 1996 года

Источник: составлено автором с использованием системы Refinitiv Datastream [10].

Домохозяйства и предприятия стали выводить деньги в наличные, что приведет к росту теневых операций, снижению прозрачности финансовых операций, а для кредитных организаций возникнут сложности для объективной оценки рисков при финансировании. Так, по данным лаборатории «СберДанные», в апреле – июне 2020 около 8% выручки компаний оказалось не раскрыто [3].

Состояние банковского сектора в России и до пандемии нельзя было назвать удовлетворительным.

Банки и фирмы на рынках капитала по всему миру мобилизуют и предпринимают шаги, чтобы минимизировать влияние COVID-19 на повседневную деятельность.

Внедряются новые удаленные форматы работы для многих категорий сотрудников.

В 2019 году существенно замедлились темпы прироста активов и объемы кредитования до 2,7% и 1,2% в год соответственно (рис. 4).

Рисунок 4. Годовая динамика активов, кредитов и просроченной задолженности банков

Источник: составлено автором по данным Центрального Банка [5].

Уровень просроченной задолженности корпоративного портфеля (Non Performing Loan PL90+) в 2019 увеличился по сравнению с прошлым годом на 0,7% и составлял 5,4% (рис. 4).

Рисунок 5. Темп прироста активов банковского сектора (% за месяц)

Источник: составлено автором по данным Центрального Банка [5].

В мае – июне 2020 года темп прироста активов сократился на 2,65% (рис. 5)

Рисунок 6. Темп прироста кредитов, предоставленных нефинансовым организациям

Источник: составлено автором по данным Центрального Банка [5].

В мае – июне 2020 года темп прироста кредитов предприятиям сократился на 1,2 % (рис. 6).

Рисунок 7. Темп прироста кредитов, предоставленных физическим лицам

Источник: составлено автором по данным Центрального Банка [5].

В мае – июне 2020 года темп прироста кредитов физическим лицам сократился на 0,5 % (рис. 7).

Короткие и необеспеченные кредиты оказались самыми уязвимыми кредитными продуктами в условиях пандемии и самоограничений.

Розничные портфели банков, специализировавшихся на них, сократились больше всех.

При этом крупные госбанки показали рост кредитного портфеля, в том числе во многом благодаря стабильному росту в начале года и выдаче льготной ипотеки.

Рисунок 8. Процент просроченной задолженности банковского сектора

Источник: составлено автором по данным Центрального Банка [5].

Просроченная задолженность увеличилась несущественно по причине массовой реструктуризации кредитов заемщиков (рис. 8). Высокая вероятность роста показателя в конце года.

В 2019 году снизился показатель совокупных доходов банковского сектора в сравнении с аналогичным периодом прошлого года на 23%.

В структуре доходов по-прежнему большую долю занимают непроцентные доходы (84% в 2019 году) (рис. 9).

Среди причин снижения показателей эффективности деятельности следует отметить обострение конкуренции со стороны финтех-компаний, ужесточение требований регулятора, ухудшение экономической ситуации.

Рисунок 9. Финансовые итоги банковского сектора

Источник: составлено автором по данным Центрального Банка [5].

В связи с эпидемиологическими факторами результаты 2020 года будут объективно хуже, с учетом необходимости формирования резервов на возможные потери по ссудам (рис. 10).

Рисунок 10. Прогнозные финансовые итоги в ключевых банках России [10].

По данным официальной статистики ЦБ, 58% банковских активов принадлежат государству (общая величина активов – 94,8 трлн руб.).

Из топ-5 банков по величине активов лишь «Альфа-банк» – коммерческий банк (рис. 11).

Рисунок 11. Концентрация активов банковского сектора

Источник: составлено автором по данным Центрального Банка [5].

Куда идут деньги банковского сектора?

Банковская система с активами в 94,8 трлн руб. инвестирует в основной капитал организаций только 1 480 млрд руб. (рис. 12).

Рисунок 12. Инвестиции в основной капитал, профинансированные за счет кредитных средств в России (млрд рублей)

Источник: [1] (Belous, 2019).

В структуре инвестиционных ресурсов по институциональным секторам ключевыми инвесторами выступают нефинансовые корпорации (47,7%). На финансовые организации приходится только 9,3% (рис. 13).

Рисунок 13. Структура инвестиционных ресурсов по институциональным секторам

Источник: [4] (Masakova, 2019).

Финансовые активы банковского сектора неэффективно работают на рост экономики страны. Данный вывод был подтвержден корреляционно-регрессионным анализом двух переменных: объемом корпоративных и частных займов, выданных банковским сектором, и объемом валового внутреннего продукта. Ретроспективная выборка сформирована с 2003 года.

Таким образом, в России коэффициент корреляции между переменными составляет 0,56 (рис. 14). По шкале Чеддока такую силу связи можно описать как умеренную. Однако в других странах, например в США (0,98), Китае (0,9), взаимосвязь переменных определяется как весьма высокая.

Рисунок 14. Взаимосвязь динамики объемов кредитования и ВВП России

Источник: составлено автором с использованием системы Refinitiv Datastream [10].

Среди причин низкой эффективности кредитования реального сектора экономики страны стоит отметить следующие:

• жесткое регулирование со стороны ЦБ;

• снижение эффективности взаимодействия банковских и небанковских институтов на финансовом рынке;

• высокий уровень системных рисков;

• низкий уровень развития долгосрочных инструментов финансирования;

• высокий уровень спекулятивных операций;

• недостаток длинных источников фондирования у финансовых организаций;

• неэффективные бизнес-модели банков;

• теневая экономическая деятельность на всех уровнях экономической системы [2] (Burov, 2019).

Основные мероприятия, которые необходимо осуществлять для решения обозначенных проблем на уровне государства и профессионального сообщества:

• обеспечить гибкое регулирование со стороны ЦБ;

• повысить эффективность взаимодействия банковских и небанковских институтов на финансовом рынке;

• снизить системные рисков на институциональном уровне;

• обеспечить стимулирование банков на формирование долгосрочных источников фондирования;

• развить инструменты проектного финансирования;

• повысить эффективность бизнес-моделей банков за счет современных технологий [7] (Pomulev, 2020);

• обеспечить управление операционными рисками [6] (Pomulev, 2019);

• обеспечить эффективное управление качеством кредитного портфеля в т.ч. за счет проактивной диагностики кредитного портфеля [9] (Pomulev, Kalmykov, 2020).

В условиях снижения маржинальности и нестабильности банкам необходимо искать способы трансформации своей бизнес-модели, снижения всех неоперационных расходов и фокусировки на выявлении потенциально проблемных активов, чтобы не допустить снижения качества кредитного портфеля.


Источники:

1. Белоус А. Развитие рынка проектного финансирования в России / А. Белоус // Материалы конференции: Россия: Проектное и Структурное Финансирование. – 2019. – [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://wwe-conferences.com/
2. Буров В.Ю. Опыт Российской Федерации по противодействию оттоку капитала за рубеж и легализации доходов, полученных преступным путем // Теневая экономика. – 2019. – Том 3. – № 3. – С. 153-164. – doi: 10.18334/tek.3.3.41329
3. Кошкина Юлия. Спрос на наличные вернулся к докризисным значениям. Электронный доступ: https://www.rbc.ru/finances/04/08/2020/5f27fc099a7947b2ce2f6436, https://www.rbc.ru/finances/30/07/2020/5f22ae579a7947541eb45d2e. Дата обращения 27.08.2020
4. Масакова И.Д. Инвестиции в России. 2019: Стат.сб. – М.: Росстат, 2019. – 228 с. [Электронный ресурс]. – Режим доступа: https://www.gks.ru/storage/mediabank/Invest_2019.pdf
5. Обзор банковского сектора Российской Федерации. Статистические показатели / Центральный банк Российской Федерации – 2020. - №213. Электронный доступ: https://cbr.ru/statistics/bank_sector/review/
6. Помулев А.А. Методологические аспекты управления операционным риском при кредитовании корпоративных заемщиков / А.А. Помулев // Теневая экономика. – 2019. – Т.3 №1. – С. 67-79
7. Помулев А.А. Проблемные аспекты внедрения современных технологий в коммерческом банке / А.А. Помулев // Российский экономический интернет-журнал. – 2020. – №2. – С. 46
8. Федеральная служба государственной статистики. Электронный доступ: https://rosstat.gov.ru/folder/313/document/95385. Дата обращения: 03.09.2020
9. Pomulev A.A. Methodological aspects of credit portfolio management in financing innovative projects / A. A. Pomulev, V.V. Kalmykov // Lecture Notes in Networks and Systems. – Springer. – Volume 139. – 2020. – Pages 372-383. DOI: 10.1007/978-3-030-53277-2_45
10. Thomson Reuters Eikon: Programing product for data analysis - Refinitiv DataStream. URL: https://amers2.login.cp.thomsonreuters.net/auth/cdcservlet?theme=charcoal&goto=https%3A%2F%2Famers2.apps.cp.thomsonreuters.com%3A443%2Fweb%2FApps%2FEquities%2F&RequestID=113949030&MajorVersion=1&MinorVersion=0&ProviderID=https%3A%2F%2Famers2.proxy.cp.thomsonreuters.com%3A443%2Famagent&IssueInstant=2020-06-19T08%3A40%3A45Z#/GEQ03?s=GEQ03%2BAP%2B7Z. Accessed: 17.08.2020.

Страница обновлена: 12.12.2023 в 15:59:07